PostNL « Terug naar discussie overzicht

PostNL maart 2021 | Q4 cijfers en strategische belangstelling?

4.137 Posts, Pagina: « 1 2 3 4 5 6 ... 99 100 101 102 103 104 105 106 107 108 109 ... 203 204 205 206 207 » | Laatste
[verwijderd]
0
Je moet even naar de analist zoeken die het rapport heeft geschreven van Kepler Cheuvreux. Heel vaak zijn dat beginnende stage lopers bij een bank. Vaak jongelui onder de 25 jaar die nog geen enkele ervaring hebben en met rare voorspellingen hun aandacht willen trekken.
Freddy Krueger
0
Conclusie vandaag: vraag en aanbod houden elkaar bijna precies in evenwicht, wat een enerverende dag voor Post NL ;-)
No-nonsense
1
quote:

GéGé schreef op 11 maart 2021 18:10:

[...]

Mee eens, ik denk dat de 205-225 aan de voorzichtige kant is. Zelfs de door jou berekende 289 is wat mij betreft aan de voorzichtige kant, het mes snijdt namelijk aan twee kanten. Daarmee bedoel ik dat er ook aan de kostenkant (voornamelijk personeel) waarschijnlijk nog een efficiëntieslag wordt gemaakt.

In 2019 was de Genormaliseerde EBIT een kleine 5% van de omzet, vorig jaar was dat al 7,5%. Mocht deze trend zich dit jaar doortrekken naar 10%, dan kom ik met een omzet van pakweg 3,6 mld (+10%) op een EBIT van rond de 360 miljoen. Het is maar een sigarendoosje berekening met twee onzekere variabelen, maar het zou zomaar kunnen.
360 miljoen is optimistisch, maar mijns inziens mogelijk. Als je mijn onderbouwing ziet, dan zie je dat ik overal aan de voorzichtige kant heb gerekend. Mijns inziens het meest voorzichtige scenario. Vandaag zijn overigens de aantallen i-deal betalingen (indicatie voor webwinkelaankopen) van februari 2021 gepubliceerd. Minder dan in januari, maar dat was volledig het gevolg van een 3 dagen kortere maand. Ik heb het even omgerekend naar aantal aankopen per dag en dan zie je zelfs nog een stijging van ruim 1% ten opzichte van januari. Een redelijke aanname is dus dat februari net zo druk zal zijn als januari, dat waarschijnlijk nog drukker was dan december. Er is geen reden te verzinnen waarom maart niet net zo'n topmaand zal zijn. En dan heb ik kwartalen 2 en 3 voorzichtig ingeschat. Gemiddelde aantallen van dezelfde kwartalen van 2019 en 2020. Het lijkt waarschijnlijk dat dit hoger zal zijn. Dus die 360? Als alles meezit? En waarom zou dat niet, als het optimisme dat nu op de beurs heerst (loopt half jaar voor op de werkelijke economie, zegt men) een goede indicator is voor de echte economie, zoj het zomaar kunnen? Overigens heeft men het in de kwartaaloverzichten over Normalised EBIT.
gpjf
0
quote:

Cedar schreef op 11 maart 2021 19:07:

[...]

Rustig, denk aan je hart, ze kunnen er niks aan doen.

———-
Over 2015-18, Kepler Cheuvreux established strategic ECM & research distribution partnerships with Rabobank for the Netherlands,
————-
Bovenstaande is van kepler website,
Onze vrienden van de Rabobank zijn sinds die periode ook aandeelhouder in dit anaalisten clubje, dus weet je van wie dit komt.
Wordt tijd dat traditionele banken de nek om worden gedraaid, ik weet dat velen nog niet zo ver zijn maar bankieren via crypto oplossingen gaat het echt worden en dan einde oefening voor dit soort opvreters.
Hahaha nee zo erg is het niet maar ik sta soms versteld hoe dit soort adviezen door financiële instellingen de wereld in worden geslingerd en dan hoop ik maar dat goedwillende amateurs die naar beleggingen worden geduwd, niet opeens in paniek raken en verkopen of andere gekke dingen doen.
Open--
0
Ik vind het een koers om van te rillen 3,666 lijkt op 3 x 666. Ik denk dat dit geregisseerd is.
No-nonsense
0
quote:

biocorn schreef op 11 maart 2021 20:35:

3x6x6x6 geeft een koers van 6,48 lol
Zou de juiste koers zijn.
Cedar
1
quote:

Makita schreef op 11 maart 2021 21:42:

Vaccinatie gaat zo traag als dikke modder nu op nieuwsuur.
Soms is het gras groener aan de andere kant,

In dit geval niet,
Hier in de VS gaat de vaccinatie nu rap, afgelopen maandag was ik al de beurt ( en ben klaar met het Jansen vaccin), gezien mijn leeftijd en de planning in nederland zou ik mss in mei pas aan de beurt zijn,
Dus eindelijk iets positiefs;);)
josje52
0
Maar op iex wordt de koersdaling van gisteren wel toegeschreven aan het verkoopadvies van kepler.
zwendelaar
0
quote:

josje52 schreef op 11 maart 2021 21:50:

Maar op iex wordt de koersdaling van gisteren wel toegeschreven aan het verkoopadvies van kepler.
ach die moeten altijd n reden hebben voor iets , ook al gaat het nergens over T valt mij al vaker op Hoogst Irritant
Toekomstbeeld
0
quote:

mr.Franz schreef op 11 maart 2021 11:37:

Bpost kan zich klaarmaken, de bouw van een nieuw Postnl DC is zojuist van start gegaan,

www.hln.be/willebroek/bouw-sorteer-en...
Pleuris, dacht dat het al bijna klaar was. Begonnen in mei 2020.
Toekomstbeeld
0
quote:

No-nonsense schreef op 11 maart 2021 13:06:

Onlangs heb ik hier een poging gedaan om de Normalised EBIT voor 2021 te voorspellen. Ik heb daar een aanvulling op gekregen dat ik mail niet op de juiste manier heb meegenomen. Ik ben het met die opmerking eens. Ik heb het daarom nog een keer overgedaan en daarbij de kwartaalcijfers over 2018, 2019 en 2020 geëxtrapoleerd.
Volgende redenatie: Lockdown is nog steeds van kracht tot eind maart (het hele kwartaal). Misschien nog langer, maar dat zeggen ze nu niet i.v.m. de worst die het volk wordt voorgehouden voor de verkiezingen. Maar stel dat de winkels per 1 april weer open mogen.
Het eerste kwartaal van 2021 zal voor Parcels uitzonderlijk goed zijn. Dit gezien de stijging van het aantal i-dealtransacties die in januari 2021 nog 2,6% hoger lagen dan in dec 2020. Ik ga uit van dezelfde hoeveelheid pakketten in Q1-2021 als in Q4 van 2020. Zonder de 0,25 opslag van dec 2020. Ik reken voor Q1-2021 dan op een EBIT van 70 miljoen (was 75 in Q4-2021) Voor Q2, Q3 reken ik met cijfers midden tussen de resultaten van dezelfde kwartalen van 2019 en 2020. Dit geeft een Normalised EBIT Q2-2021 40 miljoen en Q3-2021 ook 40 miljoen. Voor Q4 -2021 reken ik met 65 miljoen (was 75 in 2020). Dit geeft voor Parcels een EBIT van 215 miljoen (70+40+40+65). Niet overdreven hoog lijkt mij. Voor mail reken ik op een EBIT van 74 miljoen, was 96 in 2020. Ik reken PostNL Other niet mee. Dat leverde in 2020 ook nog een flink bedrag op, maar ik heb geen idee wat dat is en of het in 2021 ook weer het nodige op zal leveren.
Ik kom dan op een Normalised EBIT van 289 miljioen. In de outlook wordt uitgegaan van 205-225 miljoen.
Voorwaar een verschil dat mijns inziens een ruim hogere koers rechtvaardig. De CEO zal voorzichtig zijn geweest in de prognose en wist toen ook nog niet dat het hele 1e kwartaal de winkels dicht zouden blijven.
Postnl Others zal 80 mln negatief worden. Geeneens een aanname.

Ik herhaal mijn opmerking nav van je voorgaande posting.
[verwijderd]
1
Vandaag ook jaarcijfers van ForFarmers. Dividendvoorstel 0,29 per aandeel Slotkoers 6,18.
Zo kan het ook
analyse_A3CD
0
quote:

biocorn schreef op 11 maart 2021 22:05:

Vandaag ook jaarcijfers van ForFarmers. Dividendvoorstel 0,29 per aandeel Slotkoers 6,18.
Zo kan het ook
Leuk maar de vooruitzichten zijn zonder overnames niet geweldig. En dan te bedenken dat PostNl hetzelfde dividend geeft op een veel lagere koers, dus waar praten we over!
[verwijderd]
0
quote:

biocorn schreef op 11 maart 2021 22:05:

Vandaag ook jaarcijfers van ForFarmers. Dividendvoorstel 0,29 per aandeel Slotkoers 6,18.
Zo kan het ook
Rabobank (Kepler) heeft voor Forfarmers een koersdoel van EUR7, mag aannemen dat ze daar betere kijk op hebben als boerenleenbank. Toch wil de hele politiek de veestapel verminderen in NL dus een echte groeimarkt kun je dat niet noemen. Maar wel opmerkelijk koersdoelverschil (3,20 vs. 7,00) bij gelijk dividend van EUR0,29.
Dicky
0
quote:

Toekomstbeeld schreef op 11 maart 2021 22:00:

[...]

Postnl Others zal 80 mln negatief worden. Geeneens een aanname.

Ik herhaal mijn opmerking nav van je voorgaande posting.
Waar is dat terug te vinden? Ik kon het niet vinden in de cijfers resp. prognoses voor 2021. Er wordt 80 miljoen geïnvesteerd in digitalisering. Dat wordt een balanspost en gaat ten koste van de cashflow, maar dat heeft geen negatieve impact op de ebit. Maar u bedoelt misschien iets anders?
4.137 Posts, Pagina: « 1 2 3 4 5 6 ... 99 100 101 102 103 104 105 106 107 108 109 ... 203 204 205 206 207 » | Laatste
Aantal posts per pagina:  20 50 100 | Omhoog ↑

Meedoen aan de discussie?

Word nu gratis lid of log in met uw e-mailadres en wachtwoord.

Direct naar Forum

Detail

Vertraagd 31 okt 2024 17:35
Koers 1,103
Verschil -0,022 (-1,96%)
Hoog 1,128
Laag 1,100
Volume 672.123
Volume gemiddeld 1.442.024
Volume gisteren 2.458.368

EU stocks, real time, by Cboe Europe Ltd.; Other, Euronext & US stocks by NYSE & Cboe BZX Exchange, 15 min. delayed
#/^ Index indications calculated real time, zie disclaimer, streaming powered by: Infront