am1993 schreef op 11 januari 2023 12:08:
Het havenbedrijf heeft al flink geïnvesteerd in de kade en de vaargeul en vangt al drie jaar geen ruk terug op deze investering. Gaat om veel geld. Gaan ze niet nog een keer doen. Terrein kan ook niet onverkocht blijven en braak blijven liggen. BP zie ik het niet afbouwen en dan doorverkopen, want dat moet dan wel precies in het businessmodel van de koper passen. En zeker niet aan een pensioenfonds. Die investeren indirect. Noem me één pensioenfonds dat eigenaar is van een containerbedrijf of overslagbedrijf. NOT.
Voor Vopak: De locatie is er al, de vergunning is er al (moet natuurlijk wel aangepast worden) en vooral de tijdsfactor zal ook een grote rol spelen. Als je overnieuw begint op braak land duurt het pakweg 5-6 jaar alvorens er een spa in de grond gaat en dan ziet de wereld er al weer anders uit. En je kostenplaatje ook.
Denk dat het Havenbedrijf hier ook een grote rol gaat spelen en de politiek ook. De Rotterdamse haven moet wel top of the bill blijven anders verliezen ze marktaandeel. Gaat dus over veel geld en slagkracht.
De plannetjes van Vopak en LOHC komen ook niet uit de lucht vallen. Die zijn al veel langer op de hoogte van de problemen bij HES Terminal.
Mijn visie (voor wat die waard is uiteraard): Aankoop door Vopak, om- en afbouwen die handel, starten (havenbedrijf en Rotterdam blij) en dan vervolgens (mede op basis van opgedane ervaringen hiermee) bestaande terminals gefaseerd omzetten.
Gaat waarschijnlijk paar maandjes duren, want er moet hier en daar nog wat "handjeklap" plaatsvinden.
Dus aandeelhouders Vopak: vasthouden die aandelen. Voorzie, ondanks dat er op de beurzen nog wel eens hele rare dingen kunnen gebeuren, dit jaar een heel leuk rendement op Vopak.
Disclaimer: Heb aandelen Vopak en geschreven puts om ze hopelijk goedkoper binnen te trekken, maar dat zal wel niet gaan lukken, dus zal het mijn rendement op Vopak wel gaan verhogen.